貸款先生 X 金融白話

其實一般中小企業在遇到銀行企金的時候會有很多不同的名詞出現，下列就幫大家稍微整理一下，簡述優缺點，讓大家可以更加瞭解銀行企金的產品內容：

1. 訂單融資(Purchase Order)：優點→在貨物尚未出口前即可向銀行取得融資，手續簡單方便、缺點→需向銀行申請貸款額度，額度是企業信用等級

2. 信用狀融資(Export L/C)：優點→在貨物尚未出口前即可向銀行取得融資，融資貸放的成數較訂單融資高、缺點→需向銀行申請貸款額度，取得額度的時程較訂單融資長，由於目前信用狀交易漸少，因此企業較傾向訂單融資

3. 出口押匯(Negotiation)：優點→只要出口商備妥信用狀規定單據即可取得銀行融資款項、缺點→當開狀銀行所在國屬外匯短缺或戰爭地區，銀行較不容易接受客戶押匯

4. 付款交單(D/P)：優點→可節省押匯利息、缺點→因為沒有信用狀的保證，出口商所承擔被倒帳的風險比出口押匯高

5. 承兌交單(D/A)：優點→可節省押匯利息、缺點→當進口商已承兌，到期卻未付款，出口商面臨的風險較D/P高，此外出口商亦面臨資金積壓的壓力(可由Factoring解決)

6. 出口記帳(O/A)：優點→買賣雙方僅有契約約束，無信用狀及銀行介入，可節省銀行費用、缺點→僅憑交易對象信用，面臨倒帳風險D/A高，同意亦承受資金積壓困境(可由Factoring解決)

7. 應收帳款承購業務(Factoring)：優點→將應收帳款賣給Factor迅速取得資金，可提高營運資金周轉效率、美化財報以及規避買方國家及信用風險、缺點→利息及相關費用名目多，且在有追索權情形下，可能會被追索價金

8. 買斷業務(Forfaiting)：優點→可規避進口商所在國的國家、政治風險及開狀行的信用風險，並提高資金運用效率，出口押匯的額度可迅速恢復使用、缺點→係因賣斷無追索權，利息費用負擔較高，須等進口商承兌始能取得貸款

9. 即期信用狀(Sight L/C)：優點→L/C到單即付款，勿須面對融資期間匯利率變動風險、缺點→融資期間較短，貨一到就需籌措資金

10. 遠期信用狀(Usance L/C)：優點→貨已收到卻可延遲付款(依銀行授信條件)、缺點→進口商自承兌後至付款日期間須承受匯兌風險(可做遠匯避險)

11. 付款交單(D/P)：優點→進口商享有付款主導權，贖單時若資金不足可向銀行申請短借墊款、缺點→倘遲不付款提貨，貨物將滯於貨櫃增加倉儲成本

12. 承兌交單(D/A)：優點→在買方市場情形下，買方貨已收到卻可享受無息融資，勿須支付利息費用，減輕籌措資金壓力、缺點→仍有手續費、匯費等銀行費用

13. 進口記帳(O/A)：優點→與出口商間僅有買賣契約約束，並無銀行即L/C居中、缺點→此交易方式對進口商最為有利，是目前國際貿易中普遍的方式

14. 保證函(Guarantees)：優點→只需負擔保證費用、缺點→效力不及信用狀